하나대투증권은 27일 삼성SDI가 합병을 준비하는 2분기가 실적 개선이 시작점이 될 것이라며 목표주가를 17만5천원에서 20만원으로 올렸다.

남대종 하나대투증권 연구원은 “삼성SDI의 올해 2분기 매출액과 영업이익이 각각 1조2천억원과 232억원으로 추정치를 웃돌 것”이라며 “원화 강세로 전 분기 대비 매출액 증가율은 2%에 불과하지만, 소형전지 출하량 증가로 이익이 개선돼 흑자를 이룰 것”이라고 전망했다.

그는 “삼성SDI는 제일모직과 합병해 2차 전지와 전자재료를 중심으로 큰 폭의 실적 개선을 기록할 것”이라며 합병 법인의 올해 매출액은 9조1천억원으로 작년보다 12% 감소하지만, 영업이익은 2천890억원으로 54% 증가할 것”이라고 말했다.

그는 “주가는 올해 예상실적 기준 주가순자산비율(PBR) 0.9배로 추가 하락 가능성은 작다”고 덧붙였다.

삼성SDI는 전날 15만2천원에 마감했다.

연합뉴스